Calculadora de Aposentadoria

Como o cálculo é feito

A simulação tem duas fases. Na primeira, a de acumulação, seu patrimônio atual rende e recebe os aportes mensais até a idade em que você pretende parar de trabalhar. Na segunda, a de renda, esse patrimônio passa a pagar a retirada mensal que você definiu.

O patrimônio necessário depende de como você quer receber. No modo de renda perpétua, o capital precisa ser grande o bastante para que só os juros paguem a retirada — o principal nunca é tocado e o dinheiro não acaba. No modo por prazo, o patrimônio é consumido aos poucos e termina em zero exatamente no fim do período escolhido, o que exige um capital bem menor.

Por que usar juros reais e não a rentabilidade nominal

Esta calculadora trabalha com a taxa de juros real, ou seja, o rendimento acima da inflação. A razão é simples: a renda mensal que você informa está em reais de hoje, e ela precisa continuar comprando o mesmo daqui a vinte ou trinta anos.

Se você simular com a taxa nominal — a rentabilidade cheia, sem descontar a inflação — o patrimônio projetado parecerá muito maior do que realmente é em poder de compra, e a meta parecerá alcançada quando não está. É o erro mais comum em planejamento de aposentadoria.

Como referência, títulos Tesouro IPCA+ costumam pagar entre 5% e 7% ao ano de juro real. Para prazos longos, muitos planejadores usam algo entre 3% e 5% ao ano como premissa conservadora.

Quanto guardar por mês

O resultado mostra o aporte mensal necessário para fechar a diferença entre o que você vai acumular no ritmo atual e o que precisaria ter. Ele sai da fórmula PMT = (meta − patrimônio atual × (1 + i)^n) × i ÷ ((1 + i)^n − 1), com i em taxa real mensal e n em meses até a aposentadoria.

Se o número assustar, há três alavancas: aumentar o aporte, adiar a aposentadoria em alguns anos ou reduzir a renda desejada. Adiar costuma ser a alavanca mais forte, porque age dos dois lados — o patrimônio rende por mais tempo e precisa sustentar menos anos de renda.